記 者 | 王媛媛

編 輯 | 巫燕玲 江佩佩

近日，中國(guó)證券業(yè)協(xié)會(huì)下發(fā)了《關(guān)于加強(qiáng)行業(yè)機(jī)構(gòu)首席經(jīng)濟(jì)學(xué)家自律管理的通知》，對(duì)券商及基金公司提出要加強(qiáng)行業(yè)機(jī)構(gòu)首席經(jīng)濟(jì)學(xué)家自律管理的事項(xiàng)。

中證協(xié)在該份《通知》里，共提出4項(xiàng)要求：

一、公司應(yīng)審慎聘任首席經(jīng)濟(jì)學(xué)家，關(guān)注擬聘任人員的執(zhí)業(yè)聲譽(yù)。首席經(jīng)濟(jì)學(xué)家應(yīng)當(dāng)為公司正式員工，對(duì)外發(fā)布研究觀點(diǎn)、言論需符合《發(fā)布證券研究報(bào)告執(zhí)業(yè)規(guī)范》的規(guī)定；

二、證券公司聘任首席經(jīng)濟(jì)學(xué)家的，應(yīng)推薦其加入中國(guó)證券業(yè)協(xié)會(huì)“首席經(jīng)濟(jì)學(xué)家委員會(huì)”。首席經(jīng)濟(jì)學(xué)家應(yīng)自覺接受協(xié)會(huì)的自律管理，簽署《證券基金行業(yè)首席經(jīng)濟(jì)學(xué)家自律倡議書》；

三、公司承擔(dān)首席經(jīng)濟(jì)學(xué)家管理的主體責(zé)任，應(yīng)按相關(guān)規(guī)定加強(qiáng)首席經(jīng)濟(jì)學(xué)家管理，建立有效的聲譽(yù)風(fēng)險(xiǎn)管理機(jī)制。參照《發(fā)布證券研究報(bào)告執(zhí)業(yè)規(guī)范》，對(duì)首席經(jīng)濟(jì)學(xué)家對(duì)外發(fā)表研究觀點(diǎn)、言論進(jìn)行事前報(bào)備，防范聲譽(yù)風(fēng)險(xiǎn)，維護(hù)行業(yè)聲譽(yù)。將假冒、仿冒公司首席經(jīng)濟(jì)學(xué)家觀點(diǎn)、言論的情形納入公司聲譽(yù)風(fēng)險(xiǎn)管理，及時(shí)澄清事實(shí)，保護(hù)投資者合法權(quán)益；

四、公司應(yīng)引導(dǎo)首席經(jīng)濟(jì)學(xué)家更好服務(wù)資本市場(chǎng)和國(guó)家經(jīng)濟(jì)建設(shè)，積極弘揚(yáng)“合規(guī)、誠(chéng)信、專業(yè)、穩(wěn)健”的行業(yè)文化，堅(jiān)持負(fù)責(zé)任發(fā)聲，在宣傳解讀好黨和國(guó)家路線、方針、政策，合理引導(dǎo)市場(chǎng)預(yù)期等方面發(fā)揮積極作用。

首席經(jīng)濟(jì)學(xué)家踐行行業(yè)文化核心價(jià)值觀情況將納入證券公司文化建設(shè)實(shí)踐評(píng)估。

對(duì)于該份文件的下發(fā)，有券商從業(yè)者解讀稱，是中證協(xié)對(duì)此前東吳證券特邀首席經(jīng)濟(jì)學(xué)家任澤平引發(fā)輿情的回應(yīng)。

此前，網(wǎng)紅經(jīng)濟(jì)學(xué)家任澤平在發(fā)表對(duì)三胎的觀點(diǎn)引發(fā)了市場(chǎng)高度關(guān)注，而在這波輿情中，市場(chǎng)參與者亦發(fā)現(xiàn)原來(lái)任澤平“入職”東吳證券幾乎接近一年，卻仍不是在證券業(yè)協(xié)會(huì)備案的證券從業(yè)人員，亦算不上東吳證券的正式員工。

“因此，在本次《通知》中，協(xié)會(huì)強(qiáng)調(diào)了首席經(jīng)濟(jì)學(xué)家應(yīng)當(dāng)是公司的正式員工，明顯是對(duì)上次東吳證券‘編外’首席經(jīng)濟(jì)學(xué)家事件的回應(yīng)?！鼻笆鋈虖臉I(yè)者稱。

值得關(guān)注的是，在本次協(xié)會(huì)下發(fā)的《通知》中，亦重點(diǎn)強(qiáng)調(diào)了相關(guān)公司應(yīng)擔(dān)當(dāng)起首席經(jīng)濟(jì)學(xué)家管理的主體責(zé)任。

“之前券商用‘特邀’的形式，避開了對(duì)首席經(jīng)濟(jì)學(xué)家的管理責(zé)任。券商分析師發(fā)研報(bào)有合規(guī)要求，但任澤平此前是編外的，他發(fā)表觀點(diǎn)，東吳證券就可以既不用管，也管不到，任澤平就少了很多券商合規(guī)的約束。但這次的《通知》中，中證協(xié)明確了券商對(duì)首席經(jīng)濟(jì)學(xué)家的管理責(zé)任，表明只要是跟某家券商相關(guān)的首席經(jīng)濟(jì)學(xué)家，發(fā)表觀點(diǎn)就要和其他分析師一樣，遵守發(fā)布研報(bào)的執(zhí)業(yè)規(guī)范。”前述券商人士稱。

實(shí)際上，“外聘”首席經(jīng)濟(jì)學(xué)家的不止東吳證券一家。

據(jù)券商中國(guó)報(bào)道，去年底，劉煜輝出席公開活動(dòng)的身份中，有一個(gè)是“天風(fēng)證券特邀經(jīng)濟(jì)學(xué)家”。顏色在去年出席活動(dòng)中，也有一個(gè)身份是方正證券首席經(jīng)濟(jì)學(xué)家。

但上述二人卻從未有在證券業(yè)協(xié)會(huì)上從業(yè)備案的記錄。

本次《通知》中，亦要求證券公司聘任首席經(jīng)濟(jì)學(xué)家的，應(yīng)推薦其加入中國(guó)證券業(yè)協(xié)會(huì)“首席經(jīng)濟(jì)學(xué)家委員會(huì)”。

目前，證券業(yè)協(xié)會(huì)上公布的首席經(jīng)濟(jì)學(xué)家委員會(huì)名單中，共有47名成員，分別是：

主任委員

李　康　　湘財(cái)證券股份有限公司副總裁、研究所所長(zhǎng)兼首席經(jīng)濟(jì)學(xué)家

副主任委員

劉　鋒　　中國(guó)銀河證券股份有限公司首席經(jīng)濟(jì)學(xué)家

管　濤　　中銀國(guó)際證券股份有限公司全球首席經(jīng)濟(jì)學(xué)家

彭文生　　中國(guó)國(guó)際金融股份有限公司首席經(jīng)濟(jì)學(xué)家、研究部負(fù)責(zé)人

楊成長(zhǎng)　　申萬(wàn)宏源證券有限公司首席經(jīng)濟(jì)學(xué)家

章　俊　　摩根士丹利證券（中國(guó)）有限公司首席經(jīng)濟(jì)學(xué)家、研究部負(fù)責(zé)人

姚余棟　　大成基金管理有限公司副總經(jīng)理兼首席經(jīng)濟(jì)學(xué)家

委　員

陳洪斌　　國(guó)海證券股份有限公司總裁助理、首席經(jīng)濟(jì)學(xué)家

陳建瑜　　萬(wàn)和證券股份有限公司副總裁、首席經(jīng)濟(jì)學(xué)家

何曉斌　　華鑫證券有限責(zé)任公司首席經(jīng)濟(jì)學(xué)家、副總裁

潘向東　　新時(shí)代證券股份有限公司副總裁、首席經(jīng)濟(jì)學(xué)家

趙雪芹　　國(guó)聯(lián)證券股份有限公司首席經(jīng)濟(jì)學(xué)家、總裁助理

陳　靂　　川財(cái)證券有限責(zé)任公司首席經(jīng)濟(jì)學(xué)家、研究所所長(zhǎng)

鄧淑斌　　中原證券股份有限公司首席經(jīng)濟(jì)學(xué)家兼經(jīng)濟(jì)運(yùn)營(yíng)管理總部總經(jīng)理

董忠云　　中航證券有限公司首席經(jīng)濟(jì)學(xué)家

付　鵬　　東北證券股份有限公司首席經(jīng)濟(jì)學(xué)家

高瑞東　　光大證券股份有限公司首席宏觀經(jīng)濟(jì)學(xué)家

高善文　　安信證券股份有限公司首席經(jīng)濟(jì)學(xué)家

郭　磊　　廣發(fā)證券股份有限公司首席經(jīng)濟(jì)學(xué)家

何海峰　　國(guó)泰君安證券股份有限公司首席經(jīng)濟(jì)學(xué)家、政策研究院院長(zhǎng)

黃文濤　　中信建投證券股份有限公司研究發(fā)展部聯(lián)席負(fù)責(zé)人、首席經(jīng)濟(jì)學(xué)家

李　超　　浙商證券股份有限公司首席經(jīng)濟(jì)學(xué)家、浙商研究所聯(lián)席所長(zhǎng)

李奇霖　　紅塔證券股份有限公司研究所所長(zhǎng)、研究所首席經(jīng)濟(jì)學(xué)家

李　全　　聯(lián)儲(chǔ)證券有限責(zé)任公司首席經(jīng)濟(jì)學(xué)家兼研究院院長(zhǎng)

李迅雷　　中泰證券股份有限公司首席經(jīng)濟(jì)學(xué)家、機(jī)構(gòu)業(yè)務(wù)委員會(huì)主任

魯政委　　華福證券有限責(zé)任公司首席經(jīng)濟(jì)學(xué)家

牛播坤　　華創(chuàng)證券有限責(zé)任公司首席經(jīng)濟(jì)學(xué)家

邵　宇　　東方證券股份有限公司首席經(jīng)濟(jì)學(xué)家

王　涵　　興業(yè)證券股份有限公司首席經(jīng)濟(jì)學(xué)家、經(jīng)濟(jì)與金融研究院副院長(zhǎng)

韋志超　　首創(chuàng)證券股份有限公司首席經(jīng)濟(jì)學(xué)家、研究發(fā)展部副總經(jīng)理

伍　戈　　長(zhǎng)江證券股份有限公司總裁助理兼首席經(jīng)濟(jì)學(xué)家

熊　園　　國(guó)盛證券有限責(zé)任公司首席經(jīng)濟(jì)學(xué)家

徐　高　　中銀國(guó)際證券股份有限公司研究總監(jiān)兼首席經(jīng)濟(jì)學(xué)家

荀玉根　　海通證券股份有限公司首席經(jīng)濟(jì)學(xué)家

楊博光　　東莞證券股份有限公司首席經(jīng)濟(jì)學(xué)家

易　峘　　華泰證券股份有限公司首席宏觀經(jīng)濟(jì)學(xué)家

趙　偉　　國(guó)金證券股份有限公司首席經(jīng)濟(jì)學(xué)家、研究所執(zhí)行所長(zhǎng)兼總量研究中心總經(jīng)理

鐘正生　　平安證券股份有限公司首席經(jīng)濟(jì)學(xué)家兼研究所所長(zhǎng)

諸建芳　　中信證券股份有限公司首席經(jīng)濟(jì)學(xué)家

李慧勇　　華寶基金管理有限公司首席宏觀經(jīng)濟(jì)學(xué)家

李　湛　　招商基金管理有限公司首席經(jīng)濟(jì)學(xué)家

熊　軍　　天弘基金管理有限公司副總經(jīng)理、首席經(jīng)濟(jì)學(xué)家

楊德龍　　前海開源基金管理有限公司首席經(jīng)濟(jì)學(xué)家、基金經(jīng)理

袁　宜　　富國(guó)基金管理有限公司首席經(jīng)濟(jì)學(xué)家、權(quán)益投資部權(quán)益投資副總監(jiān)兼資深權(quán)益基金經(jīng)理

李國(guó)旺　　上海大陸期貨有限公司首席經(jīng)濟(jì)學(xué)家

陸　挺　　野村國(guó)際（香港）有限公司 中國(guó)首席經(jīng)濟(jì)學(xué)家

秘書長(zhǎng)

祁宗超　　湘財(cái)證券股份有限公司研究所宏觀研究部主管