人民銀行近日公布的金融統(tǒng)計數(shù)據(jù)顯示，9月份人民幣貸款比8月份多增4400億元，總量有所改善。但從結(jié)構(gòu)上看，同比少增部分主要由居民部門中長期貸款和金融機構(gòu)少增所致，這反映出住房信貸收緊的影響。同期發(fā)布的調(diào)查報告顯示，三季度銀行貸款總體需求指數(shù)68.3%，前值為70.5%。從信貸結(jié)構(gòu)來看，房地產(chǎn)與基建行業(yè)的貸款需求降幅領(lǐng)先。

10月15日，在人民銀行舉行的第三季度金融統(tǒng)計數(shù)據(jù)發(fā)布會上，人民銀行有關(guān)負責(zé)人就近期房地產(chǎn)開發(fā)貸款增速大幅下滑等問題作出回應(yīng)，同時強調(diào)不得對煤電、煤炭企業(yè)抽貸斷貸等。

保持房地產(chǎn)信貸有序投放

近期，隨著房地產(chǎn)貸款集中度管理進入常態(tài)化實施階段，多地樓市出現(xiàn)“降溫”。

關(guān)于少數(shù)城市個人住房貸款投放受限問題，人民銀行金融市場司司長鄒瀾介紹，從數(shù)據(jù)上看，今年前三季度，個人住房貸款發(fā)放金額保持平穩(wěn)，與同期商品住宅銷售金額基本匹配。其中，少數(shù)城市房價上漲過快，個人住房貸款投放受到一些約束，房價上漲速度得到抑制。房價回穩(wěn)后，這些城市房貸供需關(guān)系也將回歸正常。

關(guān)于為何近期房地產(chǎn)開發(fā)貸款增速出現(xiàn)較大幅度下滑，鄒瀾指出，這是由于個別大型房企風(fēng)險暴露，金融機構(gòu)對房地產(chǎn)行業(yè)的風(fēng)險偏好明顯下降，出現(xiàn)一致性收縮行為所致。

“這種短期過激反應(yīng)是正常的市場現(xiàn)象。”鄒瀾表示。此外，部分金融機構(gòu)對于30家試點房企“三線四檔”融資管理規(guī)則也存在一些誤解，將“要求‘紅檔’企業(yè)有息負債余額不得新增”誤解為銀行不得新發(fā)放開發(fā)貸款，這也在一定程度上造成一些企業(yè)資金鏈緊繃。

目前，人民銀行、銀保監(jiān)會已著手化解這些問題。9月底召開房地產(chǎn)金融工作座談會，金融監(jiān)管部門指導(dǎo)主要銀行準確把握和執(zhí)行好房地產(chǎn)金融審慎管理制度，保持房地產(chǎn)信貸平穩(wěn)有序投放，維護房地產(chǎn)市場平穩(wěn)健康發(fā)展。

恒大債務(wù)危機對金融業(yè)影響可控

恒大集團的債務(wù)危機曾引起國內(nèi)外投資者廣泛關(guān)注，也引發(fā)了市場對于房地產(chǎn)市場信用風(fēng)險擴散的擔(dān)憂。發(fā)布會上，鄒瀾明確表示：“恒大集團總負債中，金融負債不到三分之一。債權(quán)人也比較分散，單個金融機構(gòu)風(fēng)險敞口不大?？傮w上看，其風(fēng)險對金融行業(yè)的外溢性可控。”

今年8月19日，人民銀行、銀保監(jiān)會約談恒大集團高管。據(jù)鄒瀾介紹，目前相關(guān)部門和地方政府正在按照法治化、市場化原則，依法依規(guī)開展風(fēng)險處置化解工作，督促恒大集團加大資產(chǎn)處置力度，加快恢復(fù)項目建設(shè)，維護住房消費者合法權(quán)益。在此過程中，金融部門將配合住房城鄉(xiāng)建設(shè)部門和地方政府做好項目復(fù)工的金融支持。

“恒大集團的問題在房地產(chǎn)行業(yè)是個別現(xiàn)象。”鄒瀾強調(diào)，“經(jīng)過近幾年的房地產(chǎn)宏觀調(diào)控，尤其是房地產(chǎn)長效機制建立后，國內(nèi)房地產(chǎn)市場地價房價預(yù)期保持平穩(wěn)，大多數(shù)房地產(chǎn)企業(yè)經(jīng)營穩(wěn)健，財務(wù)指標良好，房地產(chǎn)行業(yè)總體是健康的。”

對于近期境外房地產(chǎn)企業(yè)美元債價格較大幅度下跌這一現(xiàn)象，鄒瀾表示，這是市場在違約事件出現(xiàn)后的自然反應(yīng)。目前，一些中資房地產(chǎn)企業(yè)已經(jīng)開始回購境外債券，體現(xiàn)了企業(yè)對自身發(fā)展前景的信心。

不得對煤電煤炭企業(yè)抽貸斷貸

受全球大宗商品價格上漲影響，9月，我國工業(yè)生產(chǎn)者出廠價格指數(shù)(PPI)漲幅繼續(xù)擴大，全國居民消費價格(CPI)同比漲幅略有回落，“剪刀差”繼續(xù)擴大。

對此，中國人民銀行貨幣政策司司長孫國峰在發(fā)布會上表示，考慮到我國是全球主要生產(chǎn)國，經(jīng)濟自給能力較強，企業(yè)大部分能源品供應(yīng)有長期協(xié)議保障，國際大宗商品價格上漲和各國通脹上行的輸入性影響可控。“隨著全球供給恢復(fù)、運輸效率提升和高基數(shù)效應(yīng)顯現(xiàn)，PPI有望于今年底至明年趨于回落。”孫國峰說。

不過針對大宗商品價格居高不下導(dǎo)致生產(chǎn)經(jīng)營成本上升等問題，貨幣政策在四季度將如何發(fā)力?

鄒瀾介紹，四季度，央行將抓緊推動新增3000億元支小再貸款政策落實落地，繼續(xù)發(fā)揮好普惠小微貸款延期還本和信用貸款支持政策效力，深入開展中小微企業(yè)金融服務(wù)能力提升工程，支持中小銀行發(fā)行小微企業(yè)專項金融債券，拓寬支小信貸資金的來源。

此外，孫國峰特別強調(diào)，對碳減排重點領(lǐng)域的支持是“做加法”，支持清潔能源等重點領(lǐng)域的投資和建設(shè)，從而增加能源總體供給能力，不是“做減法”。因此，金融機構(gòu)對煤電、煤炭企業(yè)和項目等要予以合理的信貸支持，不要盲目抽貸斷貸。